Préstamos II - Sistema Fránces o de "Cuota Fija", el favorito para los Préstamos Personales.

Este sistema es el mas utilizado en la Argentina (al menos por el sistema bancario oficial).

Esta popularidad deriva básicamente de la sencillez en la explicación hacia el cliente, ya que no importa el monto que pida, la tasa de interés, o la cantidad de pagos a realizar, una vez fijado estos parámetros se establece el monto de la cuota, el cúal permanece inmutable hasta tanto no cambien las condiciones establecidas en principio. A esto se suma la previsibilidad de los pagos, ya que son todos por el mismo monto, y en el caso argentino, la inflación hace que las cuotas fijas (si son es pesos) sean menos onerosas con el tiempo, por lo que si las primeras cuotas pudieron ser abonadas, con mayor seguridad lo serán las posteriores.

Además, el prestamista recibe pagos todos los meses, en los cuales se devuelve interés y parte del capital, siendo menos riesgoso para el prestamista que, por ejemplo, el sistema americano (el cual analizamos la entrada anterior)

Los pagos, en este sistema, pagan interés y amortización. Como explicamos anteriormente aquí, mientras más amortizamos, menos debemos, y por lo tanto menor es el interés de la cuota siguiente. Por ello, en las primeras cuotas se paga una gran parte de interés y otra de amortización, pero mientras va avanzando la ejecución del préstamo, la cuota se conserva fija, y como se paga menos dinero en concepto de interés, se incrementa el de amortización.

Antes de elaborar un ejemplo, detallamos las fórmulas necesarias para obtener el valor de las cuotas, el interés y la amortización:

a) Cuota = Total Prestado * (((1+i) ⁿ *i))/(1+i) ⁿ -1)

Donde "n" son los cantidad de cuotas e "i" la tasa de interés. Si las cuotas son mensuales, entonces la tasa de interés aplicada es la Tasa Efectiva Mensual (TEM), que aprendimos a obtenerla en este post.

b) El componente de interés de cada cuota simplemente es la tasa de interés por el saldo que resta por amortizar--> I_n = i * Saldo adeudado a n

c) El valor de amortización de un período determinado (genericamente "n") es: t_n = t₁ (1+i) ^n-1

d) La amortización total acumulada hasta "n" es: T_n = t₁ (((1+i) ⁿ -1)/i).

En el próximo post elaboraremos un ejemplo de este tipo de préstamos, donde se comprenderan de mejor forma como utilizar estos cálculos.